Tokenisasi aset sedang menjadi tren penting dalam industri cryptocurrency. Hingga Mei 2024, ukuran pasar aset dunia nyata (RWA) telah melampaui 6,6 miliar dolar, mencerminkan minat yang semakin meningkat dari para investor terhadap produk keuangan inovatif semacam ini. Dengan tokenisasi RWA dan memperkenalkan ke blockchain, dapat menyediakan peluang pendapatan baru dalam keuangan terdesentralisasi (DeFi). Ada prediksi bahwa pasar tokenisasi aset akan mencapai ukuran 10 triliun dolar pada tahun 2030.
Daya tarik utama dari pasar yang sedang berkembang ini adalah, bukan hanya memberikan peluang keuntungan untuk DeFi, tetapi juga mewujudkan fraksionalisasi aset. Dengan mendigitalisasi aset seperti obligasi pemerintah, saham, dan real estat menjadi Token, mereka dapat dibagi menjadi bagian yang lebih kecil. Proses ini meningkatkan likuiditas dan juga menciptakan peluang investasi bagi investor dengan tingkat modal yang berbeda.
Keuntungan utama dari tokenisasi aset meliputi: meningkatkan likuiditas dan aksesibilitas melalui aset tokenisasi yang dapat dioperasikan, memungkinkan investor kecil untuk berinvestasi di aset berimbal hasil tinggi dengan modal yang lebih rendah; meningkatkan transparansi; dan meningkatkan komposabilitas dengan menghubungkan nilai aset dunia nyata ke ekosistem DeFi.
Nilai pasar obligasi pemerintah yang ditokenisasi di Amerika Serikat meningkat dari $114 juta pada tahun 2023 menjadi $845 juta, Franklin Templeton adalah penerbit terbesar di kategori aset ini, menguasai sekitar 38% pasar. Penelitian terbaru menunjukkan bahwa 64% investor berkekayaan tinggi dan 33% investor institusi berencana untuk meningkatkan investasi mereka pada obligasi negara yang ditokenisasi sebelum akhir tahun 2024.
Meskipun masih dalam tahap awal, tokenisasi aset mewakili salah satu aplikasi paling menjanjikan dari teknologi blockchain. Ondo Finance, dengan layanan tokenisasi obligasi pemerintahnya, berada dalam posisi yang menguntungkan dalam tren ini, minat investor terus meningkat.
Teknologi dan Produk Ondo Finance
Ondo sedang merevolusi keuangan melalui protokol desentralisasi, memanfaatkan blockchain untuk menyediakan produk tingkat institusi. Dengan meng-tokenisasi aset stabil dalam TradFi, Ondo menggabungkan keandalan dengan efisiensi blockchain.
Ondo saat ini menawarkan dua pilihan investasi utama:
USDY(Ondo US Dollar Yield Token)
Kertas berharga yang ditokenisasi didukung oleh obligasi pemerintah AS jangka pendek dan simpanan bank
Menawarkan tingkat pengembalian tahunan sebesar 5,30%(APY), total jumlah terkunci(TVL) sebesar 315,35 juta dolar AS
Lebih aman dan lebih transparan dibandingkan dengan stablecoin TradFi
Dikelola oleh perusahaan trust, memastikan kepatuhan dan perlindungan investor
OUSG(Ondo jangka pendek obligasi pemerintah AS )
Menyediakan obligasi negara AS jangka pendek tokenisasi berisiko rendah untuk investor pasif
Menawarkan tingkat pengembalian tahunan sebesar 4,81%(APY), total nilai terkunci(TVL) adalah 2,2132 juta dolar.
Pada Maret 2024, akan memindahkan investasi dari suatu ETF ke dana lain
Baru-baru ini diluncurkan versi baru rOUSG, memberikan keuntungan bagi investor melalui token tambahan.
Selain itu, tim Ondo juga telah menciptakan Flux Finance, yang merupakan platform pinjaman terdesentralisasi yang didasarkan pada Compound V2 tetapi menambahkan fitur baru. Ini mendukung Token terbuka dan Token terbatas, serta menggunakan model pinjaman peer-to-pool.
Kompetisi Pasar dan Keunggulan
Dalam bidang keuangan terdesentralisasi, persaingan semakin ketat. Proyek lain seperti Centrifuge, Ethena, Maple Finance, dan Pendle juga berusaha di segmen pasar yang berbeda.
Keunggulan Ondo Finance adalah:
Menargetkan pasar obligasi pemerintah AS yang besar, dengan cakupan pasar yang luas
Bekerja sama dengan raksasa TradFi, menghindari kompetisi langsung
Menyediakan produk inovatif seperti USDY dan OUSG, lebih aman dan transparan dibandingkan dengan stablecoin TradFi.
Tokenomics dan Penggunaan
Token ONDO adalah token tata kelola dari Ondo Finance dan protokol Flux Finance. Pemegang berhak untuk memberikan suara pada berbagai proposal dalam Ondo DAO. Untuk mengajukan proposal, individu harus memiliki atau dikuasakan setidaknya 100 juta ONDO sebagai hak suara.
Harga saat ini adalah $1,87, dengan peringkat kapitalisasi pasar ke-54. Jumlah pasokan yang beredar adalah 1,44 miliar ONDO, yang mencakup 14,27% dari total pasokan. Jumlah pasokan maksimum adalah 10 miliar ONDO.
Tim dan Mitra
Tim Ondo Finance menggabungkan profesional dari bidang TradFi dan Web3, termasuk anggota yang berasal dari Goldman Sachs, sebuah perusahaan manajemen aset, dan proyek Web3 lainnya.
Perusahaan telah menjalin kerja sama dengan beberapa mitra penting, termasuk suatu yayasan blockchain publik, Thala Labs, Wintermute, dan lainnya, untuk memperkuat layanan blockchain dan keuangan. Perlu dicatat bahwa Ondo menunjukkan tekadnya untuk memperluas upaya tokenisasi dengan melakukan investasi sebesar 95 juta dolar AS pada salah satu dana dari suatu perusahaan manajemen aset.
Prospek dan Risiko Pengembangan
Ondo Finance mendorong pertumbuhan yang signifikan melalui produknya, TVL meningkat dari 40 juta dolar menjadi 534 juta dolar. Rencana masa depan termasuk meningkatkan adopsi dan likuiditas USDY, OUSG, dan OMMF, memperluas penggunaan tokenisasi aset setara kas, serta tokenisasi sekuritas yang diperdagangkan secara publik.
Faktor bullish:
Prospek pertumbuhan industri tokenisasi sangat luas
Pertumbuhan TVL yang cepat
Kerja sama strategis dengan perusahaan manajemen aset besar
Memimpin di bidang RWA kripto
Faktor bearish:
Risiko sentralisasi penggunaan Token
Sebagian besar pasokan Token dikendalikan oleh tim
Tantangan regulasi
Risiko utang buruk yang dihadapi oleh protokol DeFi
Secara keseluruhan, Ondo Finance sedang berusaha membangun jembatan antara TradFi dan Web3, dan perkembangannya patut mendapatkan perhatian yang berkelanjutan.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Ondo Finance: Pionir tokenisasi aset yang menghubungkan TradFi dengan Web3
Tokenisasi Aset: Jembatan antara TradFi dan Web3
Tokenisasi aset sedang menjadi tren penting dalam industri cryptocurrency. Hingga Mei 2024, ukuran pasar aset dunia nyata (RWA) telah melampaui 6,6 miliar dolar, mencerminkan minat yang semakin meningkat dari para investor terhadap produk keuangan inovatif semacam ini. Dengan tokenisasi RWA dan memperkenalkan ke blockchain, dapat menyediakan peluang pendapatan baru dalam keuangan terdesentralisasi (DeFi). Ada prediksi bahwa pasar tokenisasi aset akan mencapai ukuran 10 triliun dolar pada tahun 2030.
Daya tarik utama dari pasar yang sedang berkembang ini adalah, bukan hanya memberikan peluang keuntungan untuk DeFi, tetapi juga mewujudkan fraksionalisasi aset. Dengan mendigitalisasi aset seperti obligasi pemerintah, saham, dan real estat menjadi Token, mereka dapat dibagi menjadi bagian yang lebih kecil. Proses ini meningkatkan likuiditas dan juga menciptakan peluang investasi bagi investor dengan tingkat modal yang berbeda.
Keuntungan utama dari tokenisasi aset meliputi: meningkatkan likuiditas dan aksesibilitas melalui aset tokenisasi yang dapat dioperasikan, memungkinkan investor kecil untuk berinvestasi di aset berimbal hasil tinggi dengan modal yang lebih rendah; meningkatkan transparansi; dan meningkatkan komposabilitas dengan menghubungkan nilai aset dunia nyata ke ekosistem DeFi.
Nilai pasar obligasi pemerintah yang ditokenisasi di Amerika Serikat meningkat dari $114 juta pada tahun 2023 menjadi $845 juta, Franklin Templeton adalah penerbit terbesar di kategori aset ini, menguasai sekitar 38% pasar. Penelitian terbaru menunjukkan bahwa 64% investor berkekayaan tinggi dan 33% investor institusi berencana untuk meningkatkan investasi mereka pada obligasi negara yang ditokenisasi sebelum akhir tahun 2024.
Meskipun masih dalam tahap awal, tokenisasi aset mewakili salah satu aplikasi paling menjanjikan dari teknologi blockchain. Ondo Finance, dengan layanan tokenisasi obligasi pemerintahnya, berada dalam posisi yang menguntungkan dalam tren ini, minat investor terus meningkat.
Teknologi dan Produk Ondo Finance
Ondo sedang merevolusi keuangan melalui protokol desentralisasi, memanfaatkan blockchain untuk menyediakan produk tingkat institusi. Dengan meng-tokenisasi aset stabil dalam TradFi, Ondo menggabungkan keandalan dengan efisiensi blockchain.
Ondo saat ini menawarkan dua pilihan investasi utama:
USDY(Ondo US Dollar Yield Token)
OUSG(Ondo jangka pendek obligasi pemerintah AS )
Selain itu, tim Ondo juga telah menciptakan Flux Finance, yang merupakan platform pinjaman terdesentralisasi yang didasarkan pada Compound V2 tetapi menambahkan fitur baru. Ini mendukung Token terbuka dan Token terbatas, serta menggunakan model pinjaman peer-to-pool.
Kompetisi Pasar dan Keunggulan
Dalam bidang keuangan terdesentralisasi, persaingan semakin ketat. Proyek lain seperti Centrifuge, Ethena, Maple Finance, dan Pendle juga berusaha di segmen pasar yang berbeda.
Keunggulan Ondo Finance adalah:
Tokenomics dan Penggunaan
Token ONDO adalah token tata kelola dari Ondo Finance dan protokol Flux Finance. Pemegang berhak untuk memberikan suara pada berbagai proposal dalam Ondo DAO. Untuk mengajukan proposal, individu harus memiliki atau dikuasakan setidaknya 100 juta ONDO sebagai hak suara.
Harga saat ini adalah $1,87, dengan peringkat kapitalisasi pasar ke-54. Jumlah pasokan yang beredar adalah 1,44 miliar ONDO, yang mencakup 14,27% dari total pasokan. Jumlah pasokan maksimum adalah 10 miliar ONDO.
Tim dan Mitra
Tim Ondo Finance menggabungkan profesional dari bidang TradFi dan Web3, termasuk anggota yang berasal dari Goldman Sachs, sebuah perusahaan manajemen aset, dan proyek Web3 lainnya.
Perusahaan telah menjalin kerja sama dengan beberapa mitra penting, termasuk suatu yayasan blockchain publik, Thala Labs, Wintermute, dan lainnya, untuk memperkuat layanan blockchain dan keuangan. Perlu dicatat bahwa Ondo menunjukkan tekadnya untuk memperluas upaya tokenisasi dengan melakukan investasi sebesar 95 juta dolar AS pada salah satu dana dari suatu perusahaan manajemen aset.
Prospek dan Risiko Pengembangan
Ondo Finance mendorong pertumbuhan yang signifikan melalui produknya, TVL meningkat dari 40 juta dolar menjadi 534 juta dolar. Rencana masa depan termasuk meningkatkan adopsi dan likuiditas USDY, OUSG, dan OMMF, memperluas penggunaan tokenisasi aset setara kas, serta tokenisasi sekuritas yang diperdagangkan secara publik.
Faktor bullish:
Faktor bearish:
Secara keseluruhan, Ondo Finance sedang berusaha membangun jembatan antara TradFi dan Web3, dan perkembangannya patut mendapatkan perhatian yang berkelanjutan.