Hệ sinh thái DeFi Solana: Các sản phẩm chính và xu hướng phát triển
Báo cáo quý 1 năm 2024 do Messari phát hành cho thấy khối lượng giao dịch DeFi của Solana tiếp tục tăng trưởng, khối lượng giao dịch DEX giao ngay trung bình hàng ngày tăng 319% so với tháng trước, đạt 1,5 tỷ USD. Sự tăng trưởng này chủ yếu được thúc đẩy bởi giao dịch Memecoin, chẳng hạn như SLERF và BOME. Solana đã trở thành điểm tập trung của các nhà đầu tư nhỏ lẻ và người giao dịch Memecoin, với phí giao dịch thấp và xác nhận nhanh chóng giúp các giao thức DeFi cung cấp trải nghiệm độc đáo cho người dùng. Trong bối cảnh giá SOL tăng trưởng ổn định, tổng giá trị khóa (TVL) của Solana đã tăng lên 4,311 triệu USD. Tương tự như các chuỗi công cộng khác, TVL của Solana chủ yếu đến từ DEX, LST, nền tảng cho vay và hợp đồng vĩnh viễn.
Sàn giao dịch phi tập trung (DEX)
Sàn giao dịch phi tập trung thường hoạt động xung quanh hệ sinh thái cụ thể, đặc biệt là đối với các chuỗi Layer1 không phải EVM như Solana.
Dữ liệu dự án DEX chính:
| Dự án | TVL (triệu USD) | Vốn hóa thị trường lưu thông (triệu USD) | FDV (triệu USD) | Khối lượng giao dịch 24h (triệu USD) |
|------|---------------|---------------------|---------------|---------------------|
| Raydium | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 |
| Jupiter | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 |
| Orca | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5.96 |
Raydium
Raydium cho phép bất kỳ ai tạo ra các pool giao dịch và dẫn dắt tính thanh khoản token, điều này đã khiến nhiều đồng meme được ra mắt trên Solana. Raydium từng là DEX ưa thích để phát hành đồng meme, với TVL khoảng 965 triệu USD và khối lượng giao dịch trong 24 giờ khoảng 1,162 triệu USD. Tuy nhiên, với sự nổi lên của các nền tảng Meme như Pump.fun, ảnh hưởng của Raydium có thể dần dần giảm sút.
Jupiter
Jupiter như một bộ tổng hợp thanh khoản, tìm kiếm các tuyến giá tốt nhất trên tất cả các DEX và AMM chính trên Solana, giảm thiểu trượt giá và phí giao dịch. Nó không chỉ là nền tảng DEX hàng đầu, mà còn có nền tảng giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung. Người dùng có thể tham gia với tư cách là nhà giao dịch hoặc nhà cung cấp thanh khoản, tận hưởng đòn bẩy lên đến 100 lần. Người nắm giữ JLP có thể nhận 75% doanh thu phí từ sàn giao dịch vĩnh viễn.
Jupiter còn ra mắt công cụ khai thác thị trường MEME APE, giúp người dùng phát hiện các token mới ra mắt và tiến hành sàng lọc rủi ro.
Orca
Orca với khẩu hiệu "DEX cho con người, không phải cho chương trình", lâu dài đứng đầu trong danh sách DEX trên Solana. Nó có chức năng tạo thị trường chủ động với tính thanh khoản tập trung giống như UniswapV3 gọi là Whirlpools. Mô hình này cho phép các LP tập trung tính thanh khoản trong các khoảng giá cụ thể, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn. FDV của ORCA chỉ là 2.68 triệu đô la, phản ánh tình trạng bong bóng của các chuỗi và DEX khác.
Staking thanh khoản (LST)
Người dùng Solana không có nhu cầu mạnh mẽ về staking linh hoạt, chủ yếu vì không có yêu cầu về số lượng staking tối thiểu và giá SOL khá thấp.
Dữ liệu dự án LST chính
| Dự án | LST | APY | TVL (triệu đô la) | Vốn hóa thị trường lưu thông | FDV |
|------|-----|-----|---------------|----------|-----|
| Jito | JitoSOL | 8.26% | 17.05 | 2.95 triệu USD | 23.74 triệu USD |
| Marinade | mSOL | 7.44% | 14.13 | 2741 triệu USD | 1.01 tỷ USD |
| BlazeStake | bSOL | 7.06% | 2.75 | Khối lượng mở khóa chưa biết | 6.83 triệu đô la |
Jito（JTO）
Jito đã ra mắt chương trình airdrop điểm vào tháng 9 năm 2023, nhanh chóng trở thành dự án hàng đầu trong lĩnh vực này. TVL của JTO là 1.705 triệu đô la, là dự án có TVL cao nhất trong hệ sinh thái Solana. APY staking JitoSOL hiện tại là 8.26%, bao gồm lợi nhuận staking Solana và chia sẻ thu nhập MEV.
Marinade
Marinade tập trung vào staking gốc, APY cao, trở thành dự án hàng đầu trong hệ sinh thái, với lượng khóa là 1.413 tỷ USD. Mặc dù lượng khóa gần giống với Jito, nhưng chênh lệch về giá trị thị trường và FDV rất lớn, cho thấy tiềm năng tăng trưởng.
BlazeStake
BlazeStake là dự án LST lớn thứ hai trong hệ sinh thái Solana, với TVL khoảng 275 triệu USD. APY ước tính hiện tại cho việc staking là 7.06%, thấp hơn một chút so với Jito. FDV của nó là 6.87 triệu USD, so với 2.387 tỷ USD của Jito, cho thấy sự chênh lệch lớn, phản ánh tiềm năng tăng trưởng và đặc điểm cấu trúc người dùng trong hệ sinh thái.
Cho vay
Lưu
Save (trước đây là Solend) là một giao thức cho vay phi tập trung theo thuật toán trên Solana. Nó cung cấp dịch vụ cho vay với tốc độ nhanh gấp 100 lần và chi phí thấp gấp 100 lần trên Solana. Save đã trải qua một sự kiện tấn công oracle USDH, sau đó đã áp dụng oracle PYTH để tăng cường tính an toàn. Hiện tại, nhu cầu cho vay trong hệ sinh thái Solana không cao, giao thức cho vay mới Marginfi sắp ra mắt.
Sản phẩm phái sinh
Các giao thức phái sinh chính trên Solana bao gồm Jupiter, Drift, Flash Trade và Zeta.
Dữ liệu dự án phái sinh chính:
| Dự án | TVL (triệu USD) | FDV |
|------|---------------|-----|
| Drift | 3.6 triệu | 5.3 triệu đô la |
| Giao dịch nhanh | 1469 triệu | 5.5 tỷ đô la |
| Zeta Markets | 970 triệu | Chưa phát hành |
Drift
Drift có 360 triệu USD TVL, cung cấp dịch vụ DEX tích hợp đa chức năng như giao dịch trước thị trường, đòn bẩy 20 lần, cho vay cầm cố. Được hỗ trợ bởi Multicoin Capital, phiên bản v1 đã thu hút hơn 15,000 người dùng trong vòng sáu tháng, với khối lượng giao dịch vượt qua 10 tỷ USD.
Giao dịch nhanh
Flash Trade là sàn giao dịch phi tập trung chuyên về giao dịch giao ngay và hợp đồng trên mạng Solana, nổi bật với phí giao dịch thấp và ảnh hưởng giá nhỏ. Áp dụng hệ thống bể đa tài sản độc đáo và cấu trúc NFT để tăng cường sự tham gia của người dùng. Mô hình giao dịch điểm trong bể của nó đảm bảo không ảnh hưởng đến giá và điều kiện giao dịch tốt nhất.
Zeta Markets
Zeta Markets là một nền tảng sản phẩm phái sinh Tài chính phi tập trung, cung cấp hai sản phẩm cốt lõi là DEX và FLEX. Mục tiêu là đơn giản hóa trải nghiệm giao dịch sản phẩm phái sinh, cho phép người dùng có thể phòng ngừa, đầu cơ và đưa ra ý kiến về xu hướng thị trường. Giao diện hoạt động đơn giản, tích hợp biểu đồ nến Tradingview và có dự kiến airdrop token.
PYTH
PYTH là một trong những oracle hàng đầu trên chuỗi Solana, có tốc độ cập nhật dữ liệu nhanh và ổn định hơn so với Chainlink. Hiện tại, nó không chỉ được ứng dụng trên chuỗi Solana mà còn có thể được áp dụng trên các chuỗi blockchain khác, với triển vọng phát triển rộng mở.
Kết luận
Hệ sinh thái Solana đang ngày càng phát triển, ngày càng có nhiều sản phẩm Tài chính phi tập trung xuất hiện, như thị trường dự đoán B.E.T. mới được ra mắt gần đây. Những dự án này làm phong phú thêm hệ sinh thái của Solana, cung cấp cho người dùng nhiều công cụ và lựa chọn tài chính hơn. Các sản phẩm trưởng thành có nền tảng người dùng và sự tin tưởng của thị trường, trong khi các sản phẩm mới nổi thu hút người dùng thông qua việc tối ưu hóa giao diện người dùng, giáo dục người dùng và xây dựng cộng đồng. Trong tương lai, với sự xuất hiện của các sản phẩm đổi mới, hệ sinh thái DeFi của Solana sẽ càng trở nên thịnh vượng và đa dạng.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
13 thích
Phần thưởng
13
8
Chia sẻ
Bình luận
0/400
WhaleSurfer
· 07-31 04:01
Chơi thật tuyệt vời, sol确实不错
Xem bản gốcTrả lời0
GreenCandleCollector
· 07-30 18:06
sol哥 lần này thật sự To da moon了
Xem bản gốcTrả lời0
ponzi_poet
· 07-29 21:51
Điên! Làn sóng Solana này thì đúng là All in.
Xem bản gốcTrả lời0
defi_detective
· 07-29 01:09
索拉纳又To da moon了啊
Xem bản gốcTrả lời0
GasWaster
· 07-29 01:00
梭艮那 bơm lớn 这波稳了
Xem bản gốcTrả lời0
SchrodingerWallet
· 07-29 00:56
thời gian ngắn người chơi đừng quấy rầy
Xem bản gốcTrả lời0
SchrodingerAirdrop
· 07-29 00:53
sol điên cuồng phải không, bây giờ lên xe có bị gg không?
Phân tích toàn diện hệ sinh thái DeFi Solana: Tình trạng và xu hướng phát triển của thị trường DEX, LST và sản phẩm phái sinh
Hệ sinh thái DeFi Solana: Các sản phẩm chính và xu hướng phát triển
Báo cáo quý 1 năm 2024 do Messari phát hành cho thấy khối lượng giao dịch DeFi của Solana tiếp tục tăng trưởng, khối lượng giao dịch DEX giao ngay trung bình hàng ngày tăng 319% so với tháng trước, đạt 1,5 tỷ USD. Sự tăng trưởng này chủ yếu được thúc đẩy bởi giao dịch Memecoin, chẳng hạn như SLERF và BOME. Solana đã trở thành điểm tập trung của các nhà đầu tư nhỏ lẻ và người giao dịch Memecoin, với phí giao dịch thấp và xác nhận nhanh chóng giúp các giao thức DeFi cung cấp trải nghiệm độc đáo cho người dùng. Trong bối cảnh giá SOL tăng trưởng ổn định, tổng giá trị khóa (TVL) của Solana đã tăng lên 4,311 triệu USD. Tương tự như các chuỗi công cộng khác, TVL của Solana chủ yếu đến từ DEX, LST, nền tảng cho vay và hợp đồng vĩnh viễn.
Sàn giao dịch phi tập trung (DEX)
Sàn giao dịch phi tập trung thường hoạt động xung quanh hệ sinh thái cụ thể, đặc biệt là đối với các chuỗi Layer1 không phải EVM như Solana.
Dữ liệu dự án DEX chính:
| Dự án | TVL (triệu USD) | Vốn hóa thị trường lưu thông (triệu USD) | FDV (triệu USD) | Khối lượng giao dịch 24h (triệu USD) | |------|---------------|---------------------|---------------|---------------------| | Raydium | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 | | Jupiter | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 | | Orca | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5.96 |
Raydium
Raydium cho phép bất kỳ ai tạo ra các pool giao dịch và dẫn dắt tính thanh khoản token, điều này đã khiến nhiều đồng meme được ra mắt trên Solana. Raydium từng là DEX ưa thích để phát hành đồng meme, với TVL khoảng 965 triệu USD và khối lượng giao dịch trong 24 giờ khoảng 1,162 triệu USD. Tuy nhiên, với sự nổi lên của các nền tảng Meme như Pump.fun, ảnh hưởng của Raydium có thể dần dần giảm sút.
Jupiter
Jupiter như một bộ tổng hợp thanh khoản, tìm kiếm các tuyến giá tốt nhất trên tất cả các DEX và AMM chính trên Solana, giảm thiểu trượt giá và phí giao dịch. Nó không chỉ là nền tảng DEX hàng đầu, mà còn có nền tảng giao dịch hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung. Người dùng có thể tham gia với tư cách là nhà giao dịch hoặc nhà cung cấp thanh khoản, tận hưởng đòn bẩy lên đến 100 lần. Người nắm giữ JLP có thể nhận 75% doanh thu phí từ sàn giao dịch vĩnh viễn.
Jupiter còn ra mắt công cụ khai thác thị trường MEME APE, giúp người dùng phát hiện các token mới ra mắt và tiến hành sàng lọc rủi ro.
Orca
Orca với khẩu hiệu "DEX cho con người, không phải cho chương trình", lâu dài đứng đầu trong danh sách DEX trên Solana. Nó có chức năng tạo thị trường chủ động với tính thanh khoản tập trung giống như UniswapV3 gọi là Whirlpools. Mô hình này cho phép các LP tập trung tính thanh khoản trong các khoảng giá cụ thể, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn. FDV của ORCA chỉ là 2.68 triệu đô la, phản ánh tình trạng bong bóng của các chuỗi và DEX khác.
Staking thanh khoản (LST)
Người dùng Solana không có nhu cầu mạnh mẽ về staking linh hoạt, chủ yếu vì không có yêu cầu về số lượng staking tối thiểu và giá SOL khá thấp.
Dữ liệu dự án LST chính
| Dự án | LST | APY | TVL (triệu đô la) | Vốn hóa thị trường lưu thông | FDV | |------|-----|-----|---------------|----------|-----| | Jito | JitoSOL | 8.26% | 17.05 | 2.95 triệu USD | 23.74 triệu USD | | Marinade | mSOL | 7.44% | 14.13 | 2741 triệu USD | 1.01 tỷ USD | | BlazeStake | bSOL | 7.06% | 2.75 | Khối lượng mở khóa chưa biết | 6.83 triệu đô la |
Jito（JTO）
Jito đã ra mắt chương trình airdrop điểm vào tháng 9 năm 2023, nhanh chóng trở thành dự án hàng đầu trong lĩnh vực này. TVL của JTO là 1.705 triệu đô la, là dự án có TVL cao nhất trong hệ sinh thái Solana. APY staking JitoSOL hiện tại là 8.26%, bao gồm lợi nhuận staking Solana và chia sẻ thu nhập MEV.
Marinade
Marinade tập trung vào staking gốc, APY cao, trở thành dự án hàng đầu trong hệ sinh thái, với lượng khóa là 1.413 tỷ USD. Mặc dù lượng khóa gần giống với Jito, nhưng chênh lệch về giá trị thị trường và FDV rất lớn, cho thấy tiềm năng tăng trưởng.
BlazeStake
BlazeStake là dự án LST lớn thứ hai trong hệ sinh thái Solana, với TVL khoảng 275 triệu USD. APY ước tính hiện tại cho việc staking là 7.06%, thấp hơn một chút so với Jito. FDV của nó là 6.87 triệu USD, so với 2.387 tỷ USD của Jito, cho thấy sự chênh lệch lớn, phản ánh tiềm năng tăng trưởng và đặc điểm cấu trúc người dùng trong hệ sinh thái.
Cho vay
Lưu
Save (trước đây là Solend) là một giao thức cho vay phi tập trung theo thuật toán trên Solana. Nó cung cấp dịch vụ cho vay với tốc độ nhanh gấp 100 lần và chi phí thấp gấp 100 lần trên Solana. Save đã trải qua một sự kiện tấn công oracle USDH, sau đó đã áp dụng oracle PYTH để tăng cường tính an toàn. Hiện tại, nhu cầu cho vay trong hệ sinh thái Solana không cao, giao thức cho vay mới Marginfi sắp ra mắt.
Sản phẩm phái sinh
Các giao thức phái sinh chính trên Solana bao gồm Jupiter, Drift, Flash Trade và Zeta.
Dữ liệu dự án phái sinh chính:
| Dự án | TVL (triệu USD) | FDV | |------|---------------|-----| | Drift | 3.6 triệu | 5.3 triệu đô la | | Giao dịch nhanh | 1469 triệu | 5.5 tỷ đô la | | Zeta Markets | 970 triệu | Chưa phát hành |
Drift
Drift có 360 triệu USD TVL, cung cấp dịch vụ DEX tích hợp đa chức năng như giao dịch trước thị trường, đòn bẩy 20 lần, cho vay cầm cố. Được hỗ trợ bởi Multicoin Capital, phiên bản v1 đã thu hút hơn 15,000 người dùng trong vòng sáu tháng, với khối lượng giao dịch vượt qua 10 tỷ USD.
Giao dịch nhanh
Flash Trade là sàn giao dịch phi tập trung chuyên về giao dịch giao ngay và hợp đồng trên mạng Solana, nổi bật với phí giao dịch thấp và ảnh hưởng giá nhỏ. Áp dụng hệ thống bể đa tài sản độc đáo và cấu trúc NFT để tăng cường sự tham gia của người dùng. Mô hình giao dịch điểm trong bể của nó đảm bảo không ảnh hưởng đến giá và điều kiện giao dịch tốt nhất.
Zeta Markets
Zeta Markets là một nền tảng sản phẩm phái sinh Tài chính phi tập trung, cung cấp hai sản phẩm cốt lõi là DEX và FLEX. Mục tiêu là đơn giản hóa trải nghiệm giao dịch sản phẩm phái sinh, cho phép người dùng có thể phòng ngừa, đầu cơ và đưa ra ý kiến về xu hướng thị trường. Giao diện hoạt động đơn giản, tích hợp biểu đồ nến Tradingview và có dự kiến airdrop token.
PYTH
PYTH là một trong những oracle hàng đầu trên chuỗi Solana, có tốc độ cập nhật dữ liệu nhanh và ổn định hơn so với Chainlink. Hiện tại, nó không chỉ được ứng dụng trên chuỗi Solana mà còn có thể được áp dụng trên các chuỗi blockchain khác, với triển vọng phát triển rộng mở.
Kết luận
Hệ sinh thái Solana đang ngày càng phát triển, ngày càng có nhiều sản phẩm Tài chính phi tập trung xuất hiện, như thị trường dự đoán B.E.T. mới được ra mắt gần đây. Những dự án này làm phong phú thêm hệ sinh thái của Solana, cung cấp cho người dùng nhiều công cụ và lựa chọn tài chính hơn. Các sản phẩm trưởng thành có nền tảng người dùng và sự tin tưởng của thị trường, trong khi các sản phẩm mới nổi thu hút người dùng thông qua việc tối ưu hóa giao diện người dùng, giáo dục người dùng và xây dựng cộng đồng. Trong tương lai, với sự xuất hiện của các sản phẩm đổi mới, hệ sinh thái DeFi của Solana sẽ càng trở nên thịnh vượng và đa dạng.